[发明专利]一种模拟筛选目标金融产品的方法和装置

说明书

本发明提供了一种模拟筛选目标金融产品的方法和装置，所述方法通过获取至少一种量变因子以训练优质金融产品筛选库，所述量变因子至少包括：一段时间内目标金融产品的指数的收益和标准差、一段时间内各国货币间的汇率、一段时间内目标国的经济宏观因子，所述经济宏观因子至少包括PPI、CPI和失业率、各国中央银行最新发布的公告数据，所述公告数据至少包括中期借贷便利和抵押补充贷款，及各国政府的重大事件和政治方针；再通过马科维茨模型及预设阈值挑选出符合目标条件的优质金融产品。

技术领域

本发明涉及数据处理技术领域，尤其涉及一种模拟筛选目标金融产品的方法和装置。

背景技术

我国商业银行在压力测试的运用方面仍处于起步阶段。金融危机之后，我国银行业也逐渐关注肥尾事件所隐含的潜在威胁。银监会于2007年下旬要求各国有商业银行、股份制商业银行以及金融产品规模500亿元以上的城市商业银行展开“风险自查”，而“风险自查”也是在定量分析为主的风险分析方法，并通过测算银行在遇到假定的小概率时间等极端不利情况下可能发生的损失，分析这些损失对银行盈利能力和资本金来的负面影响，进而对单家银行、银行集团和银行体系的脆弱性做出评估和判断，并采取必要措施。近年来，不论是金融机构还是金融监理组织都十分重视在风险管理过程中实施压力测试，目前已有的VaR情景构造法能够用来评估风险因子波动率相关系数发生极端变化时对金融产品组合价值的可能影响，但还没有一种根据马科维茨模型筛选目标金融产品的方法。

发明内容

本发明针对现有方式的缺点，提出一种模拟筛选目标金融产品的方法和装置，用以解决现有技术存在的上述问题。

根据本发明的第一个方面，提供了一种建立模型以筛选目标金融产品的方法，至少包括如下步骤：

S11获取量变因子以训练优质资产筛选库，所述量变因子至少包括：一段时间内第一目标金融产品的指数的收益和标准差、一段时间内各国货币间的汇率、一段时间内目标国的经济宏观因子，所述经济宏观因子至少包括PPI、CPI和失业率、目标国中央银行最新发布的公告数据，所述公告数据至少包括中期借贷便利和抵押补充贷款，及各国政府的影响经济因素的事件和政治方针；

S12根据所述第一目标金融产品的市场权重分别求出单个金融产品的均衡收益，所述金融产品至少包括股票、商品、期货、基金和/或债券，所述均衡收益为：

Π＝δ∑w^m

其中，δ表示单位风险超额收益：δ＝E(r)-r_f/σ²，∑表示单个金融产品的协方差矩阵，E(r)表示市场组合收益，r_f表示无风险收益，σ²表示组合方差，w^m表示市值权重；

投资者根据金融产品的走势进行收益预测：

Ω＝diag(P(τ∑)P^T)

其中，Ω为对角矩阵，P为阵，τ为置信度误差比；

结合均衡收益和收益预测，调整后的预期收益为：

E(R)＝[(τ∑)^-1+P^TΩ^-1P][(τΣ)^-1Π+P^TΩ^-1Q]

其中，Q为矩阵；

在马科维茨模型中输入第一目标金融产品的调整后的预期收益，当所述第一目标金融产品种类有n中时，则市场组合收益E(r_p)和市场组合方差可以表示为：

其中，w_i表示i金融产品占组合比例，r_i表示i金融产品调整后收益；